Редакційна стаття Sundry Photography/iStock через Getty Images
Кілька дослідницьких фірм з Уолл-стріт знизили свій рейтинг на Eventbrite (NYSE:EB) після неоднозначного звіту компанії за другий квартал і прогнозу, який не виправдав очікувань аналітиків, через що її частка впала більш ніж на 30% у п’ятницю. Аналітики Truist, KeyBanc і Пайпер Сендлер висловилися з їхнім коментарем.
У четвер після сповіщення компанія заявила, що очікує виручку за весь рік у розмірі від 318 до 325 мільйонів доларів, середина якого становить 321,5 мільйона доларів, що нижче консенсусної оцінки Seeking Alpha у 321,5 мільйона доларів. Він повідомив про прибуток на акцію за GAAP у другому кварталі в розмірі 0,01 дол. США, перевершивши консенсус-прогноз на шість центів, але дохід у 84,55 млн дол. США перевищив очікування на 1,5 млн дол.
акції впав на 34% до 52-тижневого мінімуму в 2,51 долара на ранніх торгах на відкритому ринку в Нью-Йорку. Запас EB має втратили більше двох третин цього року, у той час як еталонний індекс S&P становить на 11,5%. Система рейтингів Quant SA оцінює EB як «продавати», а аналітики SA оцінюють у середньому як «тримати».
Висновок Truist: «Ми знижуємо рейтинг EB до «Утримувати» після результатів за 2 квартал 2024 р., які вийшли з і без того приглушеними очікуваннями, і, що більш важливо, дотримуючись вказівок на 3 кв. З огляду на низьку видимість змін у зростанні тикетів (тепер ми очікуємо, що це відбудеться у 2П25), тиск на верхню лінію, ймовірно, зросте, утримуючи прив’язаний до діапазону акцій NT, який також оголосив 11% RIF, що має допомогти захистити прибутковість і маржу NT, поки він змінює своє положення для зростання”, – сказала дослідницька фірма та скасувала свої очікування PT проти 11 доларів, призначених раніше.
Винос KeyBanc: «Ми знижуємо рейтинг акцій Eventbrite із «Надмірної ваги» до «Вагової ваги в секторі», оскільки наша теза щодо монетизації та зміни маржі змінилася. Eventbrite визнала, що занадто наполягала на своїй стратегії монетизації, і повертається до безкоштовного рівня, щоб повернути втрачених творців. відповідні дії для переорієнтації платформи, це суттєво змінює фінансові показники 2H24E і створює невизначеність щодо того, як швидко творці повернуться на платформу, ми припускаємо, що це багатоквартальна проблема, і тепер очікуємо зростання прибутку на ~3% у 2025 році”, – йдеться в дослідженні. фірма сказала. Він не мав PT, призначений акції.
Винос Пайпер Сендлер: «Ми знижуємо рейтинг Eventbrite до «нейтрального» після чергового скидання оцінки та повороту стратегії. Компанія знизила свій прогноз зростання доходів у 2024 році до фактично рівного рівня порівняно з минулим роком через подальше зниження кількості оплачених квитків. Керівництво прийняло рішення відступити Плата за організатор, яка базується на потужностях, щоб повернути творців на платформу, хоча повернення до платних квитків було висунено ще далі, і, швидше за все, стане гіршим, щоб пристосуватися до нижчого Прогноз зростання, керівництво вирішило скоротити чисельність персоналу приблизно на 11%. Загалом, на горизонті є важелі зростання, але тепер нам потрібно побачити стійкий (багатоквартальний) імпульс обсягу оплачуваних квитків, перш ніж стати більш конструктивним», – дослідницька компанія сказав і знизив свій PT до 4 доларів з 9 доларів, що передбачає потенціал зростання ціни акцій на поточному рівні на 47%.