Джеймс Ебенкс/iStock через Getty Images
Системи відходів Casella (NASDAQ:CWST) отримав рейтинг «Купити» в новому дослідженні аналітиків компанії з надання фінансових послуг Goldman Sachs. Вони сказали, що сміттєперевізник і оператор звалищ має сильну частку ринку та ціни порівняно з аналогами.
«Casella займає 60% місцевого ринку в межах свого відбитку – найвищого в нашому охопленні – сприяючи провідним у галузі ціноутворенням і перспективам зростання», – сказав Адам Бубес, аналітик Goldman Sachs, у звіті про відкриття 14 вересня. «Casella отримує вигоду від експлуатації полігонів на північному сході США, де попит на утилізацію перевищує потужність більш ніж на 10%, з додатковими високовартісними поставками на полігони на відстані понад 1000 залізничних миль».
Casella’s (CWST) прибуток зросте на 33% з $1,10 на акцію в цьому році до $1,46 на акцію в 2024 році, тоді як дохід зросте на 16% з $1,27 млрд до $1,48 млрд за періоди, згідно з прогнозом Goldman.
Банк встановив цільову ціну в 100 доларів за акцію Casella (CWST), на основі множника співвідношення цінності підприємства до Ebitda в 18,6 раза. Модель оцінки Goldman враховує оцінки ціноутворення на тверді побутові відходи, прибутковість 10-річних казначейських облігацій, індекс акцій Standard & Poor’s 500 (SP500) багаторазове, форвардне зростання Ebitda та конвертація вільного грошового потоку.
Casella’s (CWST) акції зросли на 1,1% за останні 12 місяців у порівнянні з 14% зростанням індексу S&P 500 (SP500).
| Оцінки Goldman Sachs для Casella Waste Systems (CWST), 14 вер | |||
| 2023E | 2024E | 2025E | |
| Дохід (млн.) | 1269,5 доларів США | 1477,7 доларів США | 1548,6 доларів США |
| Ebitda (млн.) | 296,8 доларів США | 357,2 дол | 382,5 доларів США |
| EPS | $1,10 | 1,46 долара США | 1,84 долара США |