Ной Бергер
Amazon (NASDAQ:AMZN) оприлюднив результати першого кварталу в четвер, що інвестори спочатку підбадьорював оскільки технологічний гігант переміг за всіма показниками, а хмарний підрозділ компанії, Amazon Web Services, продемонстрував зростання на 16% порівняно з минулим роком.
Проте компанія прогнозувати уповільнення в хмарних обчисленнях – який За його словами, це почалося в квітні, оскільки клієнти прагнуть зменшити витрати через економічну невизначеність.
І хоча її акції в п’ятницю впали, Amazon (AMZN) – розглядається як 800-фунтова горила в хмарних обчисленнях порівняно з Microsoft (MSFT) Azure, Google (GOOG) (GOOGL) Хмара та Oracle (ORCL) – має перед собою величезні можливості, які, на думку деяких, «значною мірою не використані».
Аналітик Morgan Stanley Браян Новак, який оцінює Amazon (AMZN) надмірна вага з цільовою ціною 150 доларів за акцію, сказав, що компанія, ймовірно, «більш ніж наполовину» скоротить витрати та переконається, що AWS буде більш ефективною в довгостроковій перспективі, додавши, що інтеграція штучного інтелекту, ймовірно, прискорить зростання.
Окремо Новак вважає, що Amazon Web Services має загальний адресний ринок у розмірі 2,5 тис. доларів США, який досі «значною мірою не освоєний», особливо в публічній хмарі.
«Залишайтеся терпінням», — написав Новак у зверненні до інвестора.
Що стосується штучного інтелекту, Новак зазначив, що ця технологія «вкорінена» в Amazon (AMZN) і багаторічна хвиля штучного інтелекту, «імовірно, призведе до структурно швидшого довгострокового зростання загальнодоступної хмари», що принесе користь AWS.
Раніше цього місяця Amazon (AMZN) оголосив набір інструментів, відомий як Bedrock, який надасть клієнтам можливість використовувати базові моделі: технології на основі штучного інтелекту, створені «провідними стартапами штучного інтелекту» – з їхніми власними даними для створення моделі, яка їм потрібна в конкретний момент, без необхідності інвестувати в серверів.
Bedrock працюватиме з Amazon Titan, власною основною моделлю компанії, а також моделями, створеними Stability.ai, AI21Labs і Anthropic.
Аналітик UBS Ллойд Вамслі, який має рейтинг купівлі та цільову ціну в $130 на Amazon (AMZN), сказав, що ведмеді можуть стверджувати, що повторне прискорення не за горами, оскільки коментар про те, що AWS все ще «активно допомагає» клієнтам оптимізувати передвіщає більш тривалий, ніж очікувалося, спад.
Однак Уолмслі також зазначив, що зростання AWS у першому кварталі виявилося кращим, ніж очікувалося, і будь-які зусилля з оптимізації, ймовірно, завершаться до літа, що полегшить порівняння за рік.
Аналітик JP Morgan Даг Анмут, який також створив Amazon (AMZN) поділяє надмірну вагу, сказав, що вважає, що AWS «активно використовує» своїх понад 100 000 клієнтів для штучного інтелекту та машинного навчання, щоб забезпечити генеративні можливості ШІ, посилаючись на останні моделі великих мов Titan, нові чіпи Trainium і Inferentia, API служби Bedrock і Code Whisperer. , супутник кодування.
У дослідницькій записці Анмут сказав, що Amazon (AMZN) «вважає, що трансформаційні можливості навколо Generative AI стимулюватимуть масштабний багаторічний перехід до хмари, і AWS стане основним бенефіціаром», — написав Анмут у записці для інвестора.
Анмут також сказав, що Amazon (AMZN) не зайшов так далеко, як Microsoft (MSFT) зробив і сказав, що кінець оптимізації не за горами, середньострокове майбутнє світле, а в третьому та четвертому кварталах, ймовірно, спостерігатиметься «скромне» прискорення.
«Загалом AWS працює приблизно так, як очікувалося», — сказав Анмут. «Але ми думаємо [it] ближче до процвітання та готовий отримувати вигоду від величезних витрат клієнтів на штучний інтелект протягом наступних років».